AI Potražnja se ističe dok se potrošačka elektronika suočavaju sa tarifnim vjetrovima; 2H25 vršna sezona u riziku

AI Potražnja se ističe dok se potrošačka elektronika suočavaju sa tarifnim vjetrovima; 2H25 vršna sezona u riziku

Američka vlada planira nametnuti strme rentaliatory tarife počevši od 1. avgusta, uključujući i do 30% na uvoz iz Meksika, 15% na EU, a 15-36% na ključnim tehnološkim čvorištama u Aziji, Tajlandu i Malezije. S nama rast potrošnje potrošača revidira se na samo 0,5% u Q1 - najniži od pandemije - trendovši napominje da efekti prednje {- učitane potražnje i zaliha ispred tarifa izblijede. Ovo ukinu nesigurnost u tradicionalnom vršnom sezoni na leđima - u školu u Q3, a MLCC nalogodavca zamah zamućena kao rezultat.

Trendforce Projekti koje se očekuje da će druga polovina 2025. godine vidjeti jasan podijeljen u potražnji. Narudžbe za srednju - na nisku potrošačku elektroniku poput pametnih telefona, prijenosnih računala i tabletama se mogu rasti ili rasti samo oko 5% u Q3, jer ODMS uzimaju konzervativniji pristup i izbegavaju tradicionalni maksimum - strategije sezone. Mnogi dobavljači također su požurili pošiljke u 1h25 kako bi izbjegli tarife, učinkovito kanibalizirajuće potražnje od posljednje polovine godine.

Suprotno tome, zahtjev AI servera ostaje crveni - vruće. Glavni ODMS poput Foxconn, Quanta i Wistron vidjeli su pojačanje u maju i lipnim prihodima sa NVIDIA-ovom GB200 i GB300 platformama i razdvajajući pošiljke u Q3. MLCC HARMING POTREBI Skoči skoro 25% qoq, posebno za srednju- i visok - krajnji potrošač - razreda MLCC-a, koji imaju koristi dobavljače kao što su Murata, Samsung i Taiyo Yuden.

Polarizacija u stopama iskorištavanja stvara sposobnost i upravljanje inventarom kritičkim

Nejednakost na tržišnom zahtjevu dovela je do značajnih razlika u brzinama korištenja dobavljača MLCC-a. Trendforceova julska anketa pokazuje da se japanski i korejski dobavljači fokusiraju na visoko - kraj AI aplikacije rade na oko 90% kapaciteta. Kineski dobavljači su približno 75%, dok su taiwaneske firme pale na oko 60%. To odražava široko rasprostranjeno oprezno u lancu opskrbe, s strogom kontrolom i kapaciteta i inventara kao odgovor na nesigurnosti na tržištu.

Usred montažnog tarifnog tlaka, dobavljači MLCC ubrzavaju postavljanje rezervnih i liniji za testiranje i pakiranje u jugoistočnoj Aziji kako bi se omogućilo lokaliziranu proizvodnju i ublažavajući rizik od kaznenih tarifa za ciljanje podrijetla. TrendForce očekuje da će se pod brigom odmazde tarife OEM biti prisiljeni na restrukturiranje ponuda i širiti tarifnu opterećenje preko lanca opskrbe, uključujući pružatelje materijala, ODMS, logističke firme, reklamne partnere i distributere.

Konačno, to bi moglo rezultirati većim ciljem proizvoda na kraju -. Kako OEM počinju puštati 2026 RFQS za pametne telefone i bilježnice u drugoj polovini godine, cijeli lanac opskrbe bavi se intenzivnim tarifnim troškovima i daljnjoj marinskoj kompresiji.